看不见的脚 作者：Invisiblejio
来源：看不见的脚
2020年中国证监会证券公司分类结果重磅发布
对外开放加大后外资券商首现身 级别定位BBB
今年参评的证券公司共98家，数量上与2018年、2019年保持一致，但是在结构上有细微变化。
2020年与2019年相比，广州证券并入中信证券、上海华信彻底出局，粤开证券首次参评，证券行业对外开放步伐加大后的两家外资券商野村证券和摩根大通证券首次参评均为BBB级。
两级分化加大 A类+9 C类+3 半数券商成A类 迎来近3年最多
2020年A、B、C、D类券商的数量分别为47家、39家、11家和1家。
A类券商大幅增加，迎来近3年数量之最。2018年和2019年的A类券商分别为40家和38家，2020年比2019年增加9家，其中AA级增加5家、A级增加4家；C类券商增加数量次之，比2019年增加共3家，CC级增加2家、CCC级增加1家；B类券商数量大幅缩水11家，其中B级减少4家、BB级减少2家、BBB级减少5家。
6成券商发生级别调整 国融证券连跳5级 江海证券一次下滑5级
除了新参评的3家外，原有95家券商2020年级别与2019年保持一致的共39家，级别上升的共31家，级别下降的共25家。其中国融证券跃升5级，从C上升为BBB，长江证券、恒泰证券和九州证券上升4级，长江证券和恒泰证券从CCC成为A。
级别下滑最严重的是江海证券和金元证券，江海证券由BBB降为C，下降5个级别；金元证券由BBB降为CC，下降4个级别；德邦证券、东海证券、华林证券和中山证券一次下降3个级别，华林证券从A类直接滑入C类。
AA俱乐部扩大至15家 低调券商一举杀入
在AA级的15家券商中，中信、中信建投、中金、招商、平安、华泰、海通、国君连续三年AA级，申万和银河重回AA级，安信、光大、国金和中泰近三年首次进入AA级。
在A级的32家券商中，天风由AA滑入A，东莞、华宝和山西重回A，长江、恒泰、西部、第一创业、华菁、银泰、华鑫、瑞银五矿、中原近三年首次进入A级。
在BBB级的23家券商中，国元、南京、华安、湘财由A级滑入B类BBB级，国融、九州和世纪由C类进入BBB级。
C类迎来大换血 成为大幅降级的聚集
在C类中，除新时代由CC级上升，其余全部从B类滑入。其中太平洋、国盛、首创、德邦、中山由B类滑入CCC级；爱建、宏信、东海、金元全部由B类划入CC级；江海由BBB滑入C，成为下滑5个级别的最大下滑幅度的券商。
两年6级不是梦
比较2018年至2020年的级别变化情况。
45家券商与2018年级别一致，其中29家没有变化，16家先升后降或先降后升重回2018年级别。
26家较2018年级别上升，中原证券连升6级，由C类进入A类，跃升最快；世纪、九州和华菁分别连升5级、4级和3级。
24家较2018年级别下滑，江海证券连降6级，由A类进入C类，降级最快；东海和金元连降4级，由BBB变为CC。
注：根据《证券公司分类监管规定》，证券公司分为A（AAA、AA、A）、B（BBB、BB、B）、C（CCC、CC、C）、D、E等5大类11个级别。A、B、C三大类中各级别公司均为正常经营公司，其类别、级别的划分仅反映公司在行业内业务活动与其风险管理能力及合规管理水平相适应的相对水平。D类、E类公司分别为潜在风险可能超过公司可承受范围及因发生重大风险被依法采取风险处置措施的公司。
证监会根据证券公司分类结果对不同类别的证券公司在监管资源分配、现场检查和非现场检查频率等方面实施区别对待的监管政策。分类结果主要供证券监管部门使用，证券公司不得将分类结果用于广告、宣传、营销等商业目的。
注：文章为作者独立观点，不代表资产界立场。
题图来自 Pexels，基于 CC0 协议
本文由“看不见的脚”投稿资产界，并经资产界编辑发布。版权归原作者所有，未经授权，请勿转载，谢谢！
